A nossa opinião sobre o corretor XM (3.3/5)

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O corretor XM em resumo

A nossa opinião sobre o XM

Nós testámos o broker XM e obtivemos impressões mistas ao longo da nossa experiência. Nós apreciámos particularmente a simplicidade do processo de abertura de conta, que é rápido e sem complicações. Além disso, a disponibilidade das plataformas MetaTrader 4 e MetaTrader 5, bem como a conta demo ilimitada, foram pontos positivos que destacaram a facilidade de uso para traders iniciantes.

No entanto, nós teríamos gostado de ver spreads mais competitivos, especialmente em contas padrão, onde as taxas se mostraram acima da média do mercado. Além disso, a oferta limitada de criptomoedas e a ausência de funcionalidades como o copy trading foram desvantagens importantes, particularmente para traders avançados que procuram ferramentas mais robustas.

Perfil da XW

XM parece ser mais adequado para traders iniciantes ou de nível intermédio que buscam uma plataforma acessível e fácil de usar, mas com expectativas moderadas em relação a custos e funcionalidades avançadas.

Descubramos agora mais em detalhe os resultados do nosso teste.

Segurança e fiabilidade 3.5/5

XM é um broker fundado em 2009, com mais de uma década de experiência no setor financeiro. Atualmente, conta com mais de 5 milhões de usuários registrados em todo o mundo, o que demonstra sua popularidade no mercado. Apesar disso, o broker não é registrado na CMVM, o que pode ser um ponto negativo para traders portugueses que procuram proteção específica das autoridades locais.

Em termos de regulamentação, XM é autorizado por organismos respeitados, como a CySEC (Chipre), ASIC (Austrália) e IFSC (Belize). Essas regulamentações oferecem algum nível de segurança, garantindo que o broker opera dentro de padrões regulatórios internacionais. No entanto, a ausência de registro na CMVM pode limitar a confiança dos investidores locais.

O broker apresenta algumas ferramentas úteis para a gestão de riscos, incluindo proteção contra saldo negativo e limites claros de alavancagem (máximo de 1:30 para clientes em Portugal). Essas funcionalidades ajudam os traders a evitar perdas maiores que o saldo disponível em conta, promovendo um ambiente mais seguro para operar.

Embora XM tenha recebido algumas premiações no setor, como reconhecimentos por suas plataformas de trading e serviço ao cliente, esses aspectos não compensam totalmente as desvantagens percebidas por alguns usuários, como a falta de maior transparência nos custos.

Activos e mercados 3.5/5

XM posiciona-se como um broker com uma oferta diversificada de ativos e mercados, procurando atender traders que buscam variedade em suas operações. Apesar de oferecer acesso a várias classes de ativos, como forex, ações, índices e commodities, a quantidade disponível em algumas categorias, como criptomoedas, é limitada em comparação com a média do mercado. Essa diversidade é atrativa para traders de níveis iniciante e intermediário, mas pode não satisfazer completamente aqueles que desejam explorar mercados mais amplos.

Plataformas e ferramentas 4/5

XM oferece aos seus usuários duas das plataformas de trading mais reconhecidas e amplamente utilizadas no setor: MetaTrader 4 (MT4) e MetaTrader 5 (MT5). Ambas são conhecidas por sua interface amigável, versatilidade e variedade de recursos, tornando-as adequadas tanto para traders iniciantes quanto para experientes.

• MetaTrader 4: Ideal para forex e contratos por diferença (CFDs), a MT4 oferece gráficos avançados, 30 indicadores técnicos integrados e suporte para trading automatizado através de Expert Advisors (EAs).
• MetaTrader 5: Uma evolução do MT4, a MT5 inclui mais ferramentas analíticas, como 38 indicadores técnicos, 21 períodos de tempo e um calendário econômico integrado. Essa plataforma também permite acesso a um maior número de classes de ativos.
• XM App: Para traders que preferem mobilidade, o aplicativo da XM oferece funcionalidades básicas de trading e gerenciamento de conta, mas carece da profundidade técnica encontrada no MT4 e MT5.

Ferramentas adicionais:

• Análise técnica avançada: Disponível nas plataformas MetaTrader, com uma ampla gama de indicadores e ferramentas de desenho.
• Calendário econômico: Integrado na MT5, ajuda os traders a acompanhar eventos macroeconômicos relevantes.
• Tipos de ordens específicas: Inclui ordens stop loss, take profit e trailing stop para uma gestão de risco mais eficiente.

Taxas, spreads e comissões 3/5

XM apresenta uma estrutura de custos que varia dependendo do tipo de conta escolhida, mas, de forma geral, seus spreads são mais elevados do que a média do mercado, especialmente em contas padrão. Apesar disso, o broker não cobra comissões adicionais em contas padrão, o que pode ser vantajoso para traders que preferem uma estrutura de custos simplificada. Ainda assim, para traders mais avançados, a relação entre custos e benefícios pode ser menos atrativa.

Outros custos:

• Taxas de depósito/retirada: Sem custos para depósitos ou saques via métodos convencionais, mas taxas podem ser aplicadas por intermediários bancários.
• Taxas overnight (swap): Aplicadas a posições mantidas durante a noite, com valores que variam conforme o ativo.
• Taxa de inatividade: 5 USD por mês após 90 dias sem atividade na conta.

Comentários de clientes 3.2/5

A nota do XM no Trustpilot é de 3,2/5 com base em 1128 avaliações, refletindo uma experiência mista entre os clientes, com elogios à facilidade de uso, mas críticas relacionadas a custos e suporte.

Opiniões de clientes:

• Carlos Silva – 8 de janeiro de 2025: "Comecei a usar o XM há alguns meses e gostei bastante da plataforma MetaTrader 4, que é fácil de usar. No entanto, fiquei decepcionado com os spreads em pares como EUR/USD, que achei muito altos em comparação com outros brokers. Além disso, tive problemas para retirar um valor pequeno; demorou quase uma semana para processarem o pedido. O suporte respondeu, mas foi lento."
• Ana Marques – 22 de novembro de 2024: "Abri uma conta demo no XM para aprender a operar e achei o material educacional básico, nada muito diferente do que já se encontra na internet gratuitamente. Mais tarde, passei para a conta real e me deparei com taxas overnight bem altas em commodities, o que prejudicou a minha estratégia de swing trading. Apesar disso, o suporte em português foi atencioso e resolveu uma dúvida que tive sobre alavancagem."
• João Ferreira – 15 de fevereiro de 2025: "Fiz um depósito inicial para testar o broker e, no início, tudo correu bem. A execução das ordens foi rápida, mas notei que o aplicativo da XM não tem tantas funcionalidades quanto a versão desktop do MetaTrader 5, o que é frustrante para quem opera pelo celular. Também fiquei chateado com a taxa de inatividade, que me cobraram depois de três meses sem negociação."

Como é que a XM está posicionada em relação aos seus concorrentes?

Bom saber

XM oferece uma experiência sólida com ferramentas de trading reconhecidas, como as plataformas MetaTrader, e uma boa variedade de ativos, embora sua oferta seja limitada em comparação com alguns concorrentes. Seus custos são competitivos para contas padrão, mas os spreads mais altos podem pesar para traders que operam com frequência. A ausência de funcionalidades como copy trading e uma maior diversificação em criptomoedas e ações limita sua atratividade para traders mais avançados.

Apesar das vantagens, XM é melhor aproveitado por traders iniciantes ou de nível intermediário que procuram simplicidade e acesso a mercados básicos.

Antes de abrir um conta, compare os melhores brokers e corretores em Portugal:

Que tipos de contas estão disponíveis na XM em Portugal?

Conta Micro

A conta Micro é ideal para traders iniciantes ou aqueles que desejam operar com volumes menores. Com um depósito mínimo acessível de 5 USD, permite negociar em lotes fracionados (0.1 lotes). Os spreads começam a partir de 1 pip, e não há comissões associadas.

Conta Standard

Semelhante à conta Micro, a conta Standard mantém as mesmas condições de depósito mínimo e spreads, mas com a possibilidade de negociar em lotes maiores, sem restrições em volumes de negociação. Esta conta também é recomendada para traders de nível intermediário.

Conta XM Zero

Voltada para traders avançados, a conta XM Zero oferece spreads extremamente baixos, a partir de 0.1 pip, mas inclui uma comissão de 3.5 USD por lote. O depósito mínimo é mais alto, começando em 100 USD, refletindo as condições premium deste tipo de conta.

Conta Demo

A conta demo do XM é uma ferramenta útil para traders que desejam testar estratégias ou se familiarizar com as plataformas antes de operar com dinheiro real. Ela oferece capital fictício de até 100.000 USD e pode ser usada por tempo ilimitado, proporcionando uma experiência prática sem riscos.

Conta Islâmica

Todas as contas reais podem ser convertidas para contas islâmicas sem swap, atendendo às necessidades de traders que seguem a lei Sharia. Esta funcionalidade está disponível mediante solicitação ao suporte ao cliente.

Depósitos e levantamentos na XM: como é que funciona?

XM oferece uma boa variedade de métodos de pagamento, incluindo opções populares como cartões de crédito/débito, transferências bancárias e carteiras eletrônicas, o que facilita a acessibilidade para traders em Portugal. Os prazos de processamento são competitivos, com depósitos geralmente instantâneos e retiradas que, em sua maioria, são processadas em até 24-48 horas.

Além disso, a política de não cobrar taxas em depósitos e retiradas coloca o XM em uma posição vantajosa para traders que desejam minimizar custos operacionais. No entanto, a dependência de bancos intermediários em transferências pode gerar custos adicionais que não são totalmente transparentes, o que pode ser uma desvantagem em relação a alguns concorrentes que oferecem maior isenção de taxas.

A XM oferece copy trading?

XM não oferece funcionalidade de copy trading ou trading social diretamente em suas plataformas. Isso significa que traders que buscam copiar automaticamente as estratégias de outros investidores experientes não encontrarão essa funcionalidade integrada no MetaTrader 4, MetaTrader 5 ou no aplicativo da XM.

Essa ausência pode ser um ponto negativo para traders iniciantes que desejam aprender observando e replicando as operações de profissionais, bem como para aqueles que preferem estratégias passivas de trading. Enquanto outros brokers no mercado oferecem plataformas de trading social específicas ou integrações com redes populares, XM opta por focar em ferramentas tradicionais de análise e execução, sem adicionar funcionalidades voltadas ao copy trading.

Informações para lembrar

Para traders interessados em explorar esse recurso, seria necessário buscar soluções externas ou considerar brokers que incluam copy trading como parte de sua oferta.

Como é tributado o rendimento gerado com a XM?

No Portugal, os rendimentos provenientes do trading com o XM ou qualquer outro broker são considerados rendimentos de capitais ou mais-valias, dependendo da natureza das operações. Esses rendimentos estão sujeitos a uma tributação de 28% quando declarados em sede de IRS, caso o contribuinte opte pelo regime simplificado.

Como declarar os rendimentos de trading:

• Categoria E: Se os rendimentos forem classificados como rendimentos de capitais (ex.: juros ou dividendos pagos por ativos), devem ser declarados na Categoria E do Modelo 3 da declaração de IRS.
• Categoria G: Mais-valias obtidas com a compra e venda de ativos financeiros, como ações ou CFDs, devem ser declaradas na Categoria G. Neste caso, a mais-valia é calculada como a diferença entre o preço de compra e o preço de venda, deduzindo custos associados.

Contacto: como posso contactar o serviço de apoio ao cliente da XM?

FAQ

Adeline Harmant

Adeline Harmant é uma redatora financeira experiente que trabalha no HelloSafe há 3 anos. Tem 15 anos de experiência em redação financeira, tendo trabalhado para os principais sites financeiros. Adeline adquiriu competências financeiras sólidas ao ponto de se tornar uma especialista nos mercados financeiros, no mercado de acções e também em criptomoedas.