Vale a pena comprar ações da Petrobras em 2025?

Por que confiar na HelloSafe?

Na HelloSafe, os nossos especialistas acompanham o desempenho da Petrobras há mais de três anos. Todos os meses, centenas de milhares de utilizadores em Portugal confiam em nós para decifrar as tendências do mercado e identificar as melhores oportunidades de investimento. As nossas análises são fornecidas para fins informativos e não constituem aconselhamento de investimento. De acordo com a nossa carta de ética, nunca fomos, nem seremos, remunerados pela Petrobras.

O que é a Petrobras?

Quanto custa a ação da Petrobras?

O preço da ação Petrobras manteve-se estável esta semana. Atualmente, cada ação vale R$ 32,18, com uma variação positiva de 0,37% nas últimas 24 horas e um desempenho semanal marcado por volatilidade moderada. A capitalização bolsista situa-se em R$ 434,42 mil milhões, com volume médio diário a rondar R$ 1,008 mil milhões. O preço/lucro está em 8,60, o dividend yield atinge uns impressionantes 17,49% e o beta é baixo, fixando-se em 0,32. Este nível de rendimento aliado à estabilidade, torna a ação especialmente atrativa para quem procura rendimentos consistentes com baixa volatilidade.

A nossa análise completa sobre as ações da Petrobras

Após examinarmos em pormenor os mais recentes resultados financeiros da Petrobras e a sua evolução em bolsa ao longo dos últimos três anos, combinámos múltiplas fontes de análise — desde indicadores financeiros a sinais técnicos, dados de mercado e o benchmarking com concorrentes — utilizando algoritmos proprietários. Essa abordagem abrangente permite-nos identificar não só tendências consistentes como também oportunidades estratégicas no contexto atual. Assim, porque poderá a ação Petrobras voltar a ser um ponto de entrada estratégico no setor energético em 2025?

Performance recente e contexto de mercado

A ação Petrobras tem mantido um desempenho resiliente, cotando atualmente a R$ 32,18, com um potencial de valorização de 28% segundo o consenso de analistas (preço-alvo R$ 41,35). Apesar da ligeira queda anual de -2,66%, a recuperação pós-mudança de liderança e uma volatilidade semanal moderada destacam um título com suporte renovado pelo crescente fluxo de notícias positivas. Os mais recentes resultados trimestrais, superando previsões — nomeadamente um crescimento de 48,6% do lucro — reforçam o interesse dos investidores institucionais e privados. No plano macroeconómico, o setor de energia beneficia de preços internacionais elevados e procura robusta, ao passo que a transição energética, embora represente um desafio, abre novas oportunidades de investimentos em biocombustíveis e renováveis.

Análise técnica

Os sinais técnicos de médio prazo são favoráveis à confirmação de nova fase de subida. O RSI de 52,8 posiciona-se em zona neutra, com espaço para movimento ascendente sem risco de sobrecompra, enquanto o MACD indica consolidação e preparação para reversão positiva. O título encontra um suporte técnico seguro junto aos R$ 30,92, com resistência marcada em R$ 37,90, destacando-se um canal lateral perfeitamente navegável. As médias móveis dos principais períodos sustentam a consolidação dos preços, reforçando a estabilidade a curto e médio prazo. Em suma, o cenário técnico sinaliza momentum favorável para entradas táticas — sobretudo nos recuos para o suporte — e promete novas oportunidades em caso de rutura das resistências atuais.

Análise fundamental

Os fundamentos de Petrobras apresentam força singular dentro do setor dos emergentes. A empresa atingiu receitas trimestrais de R$ 123,1 mil milhões (+4,6% a/a), um EBITDA ajustado de R$ 61 mil milhões e lucros a crescer 48,6% face ao 1T24. O rácio preço/lucro fixou-se em 8,60 — significativamente abaixo da média global do setor energético —, tornando a avaliação especialmente atrativa para quem procura valor. O impressionante dividend yield de 17,49% reforça o apelo dos retornos recorrentes, muito acima da maior parte das cotadas internacionais e especialmente relevante num contexto de taxas de juro elevadas. Estratégias de expansão no pré-sal, parcerias industriais e aposta acelerada em transição energética consolidam a liderança da empresa no Brasil e projetam-na como protagonista global em biocombustíveis e exploração offshore. A robustez do portefólio, capacidade de adaptação e histórico comprovado de superação de crises regulatórias são fatores diferenciadores que sustentam a confiança dos mercados.

Volume e liquidez

O volume médio diário superior a R$ 1.008 mil milhões, aliado ao free float de mais de 61%, sublinha não só a elevada liquidez do título como também a segurança para entradas e saídas rápidas, mesmo por parte de grandes investidores. Esta liquidez garante spreads reduzidos, menor risco de manipulação e excelente capacidade de absorver choques de mercado. O encaixe recorrente de investidores institucionais e fundos internacionais demonstra uma confiança contínua no potencial de valorização, conferindo dinamismo adicional à performance da ação na B3.

Catalisadores e perspetivas positivas

• A mudança de liderança, com Magda Chambriard como nova CEO desde junho de 2025, sinalizou renovação estratégica, acompanhada por uma receção positiva dos mercados.
• O plano de investimento de R$ 33 mil milhões em exploração e refino, e as parcerias com a Braskem, aumentam o perfil inovador do grupo.
• O foco crescente em energias limpas e renováveis, incluindo projetos ambiciosos de transição energética e produção de biocombustíveis, posiciona Petrobras para beneficiar tanto da procura tradicional como das novas tendências de consumo sustentável.
• As operações de expansão na Margem Equatorial, área considerada a próxima “fronteira energética” do Brasil, têm potencial para gerar receitas e reservas substanciais.

No contexto macro, o mercado energético global mantém-se robusto perante tensões geopolíticas, o que sustenta preços do petróleo em níveis historicamente altos e favorece empresas com baixa alavancagem e grande escala operacional.

Estratégias de investimento

• Curto prazo: Oscilações técnicas entre o suporte de R$ 30,92 e a resistência de R$ 37,90 permitem abordagem tática em movimentos de consolidação e eventuais “breakouts”.
• Médio prazo: O momentum do lucro, a forte distribuição de dividendos e a confirmação de resultados acima das previsões sugerem que a ação pode cimentar-se como favorita dos investidores focados em rendimento recorrente.
• Longo prazo: O pipeline de investimento, a liderança em tecnologia de águas profundas, a expansão internacional e a resiliência regulatória projetam um horizonte de valorização sustentada, essencial para fundos de pensões e investidores institucionais.

Entradas estratégicas em períodos de recuo técnico ou em antecipação a catalisadores (novos investimentos, season de resultados) maximizam o potencial de ganho ajustado ao risco.

Será este o momento certo para comprar Petrobras?

A convergência de fundamentos sólidos, avaliação atrativa, dividendos excecionais e múltiplos catalisadores de criação de valor sugere que as ações da Petrobras representam uma excelente oportunidade no atual contexto do setor energético. O perfil defensivo da empresa, aliado ao seu potencial de crescimento e distribuição, é ideal para quem pretende diversificar carteiras sem abdicar de rendimento ou perspetiva de valorização. Com o sentimento de mercado favorável, planos ambiciosos de expansão e robustez financeira, a Petrobras reúne todos os ingredientes para entrar numa nova fase de subida acionista. Petrobras mantém-se como uma das cotadas mais apelativas na bolsa brasileira, oferecendo combinação rara de dividendos elevados, liquidez, posicionamento estratégico e resiliência operacional — reunindo assim condições de excelência para quem procura oportunidades de crescimento sustentável e retorno consistente nos próximos anos.

Como comprar ações da Petrobras em Portugal?

Comprar ações da Petrobras online é cada vez mais simples e seguro graças aos brokers regulados, que permitem investir em poucos minutos, a partir de Portugal, via plataformas digitais modernas e protegidas. Existem duas formas principais de investir: a compra direta de ações (spot) e a negociação através de CFDs (contratos por diferença), cada método com as suas características específicas de risco e retorno. Para escolher com confiança o intermediário mais alinhado com o seu perfil, consulte a nossa comparação de brokers disponível mais abaixo nesta página.

Compra em dinheiro (Spot)

Adquirir ações Petrobras à vista significa comprar o título em seu nome, tornando-se acionista da empresa, podendo beneficiar de dividendos e da valorização das ações. Os brokers normalmente cobram uma comissão fixa por transação (entre 2€ e 10€, dependendo do intermediário e do volume negociado).

Cenário de valorização

Se o preço da ação Petrobras é $32,18, pode comprar cerca de 31 ações com um investimento de $1.000, já incluindo uma comissão de corretagem aproximada de $5.

Se o preço da ação subir 10%, passa a ter ações no valor de $1.100.

Resultado: ganho bruto de $100, ou seja, +10% sobre o investimento inicial.

Negociação via CFD

Negociar CFDs sobre Petrobras permite especular sobre a valorização (ou desvalorização) da ação sem adquiri-la diretamente, tirando partido da alavancagem. Os custos principais são o spread (diferença entre compra e venda) e, em posições mantidas mais de um dia, as taxas de financiamento overnight.

Exemplo de ganho em Posição CFD

Abre uma posição CFD sobre ações Petrobras, com alavancagem de 5x e investimento de $1.000.
Isto significa uma exposição ao mercado de $5.000.

✔️ Cenário de ganho:
Se a ação subir 8%, o seu ganho será de 8% × 5 = 40%.
Resultado: +$400 de ganho, num investimento de $1.000 (antes de taxas).

Dica final

Antes de investir, compare atentamente as comissões, spreads e condições oferecidas por cada broker — pode encontrar o nosso comparador detalhado mais abaixo na página. A escolha entre compra direta ou negociação por CFD deve ter em conta os seus objetivos: investidores de longo prazo podem preferir a posse real das ações, enquanto os mais dinâmicos procuram flexibilidade e potencial de ganhos com CFDs. Avalie o que melhor se adapta ao seu perfil e planeamento financeiro.

As nossas 7 dicas para comprar ações da Petrobras

As últimas notícias sobre a Petrobras

A Petrobras anunciou resultados trimestrais acima das expectativas, impulsionando o sentimento positivo do mercado. No 1º trimestre de 2025, a empresa registou um lucro líquido de R$ 35,2 mil milhões, um crescimento de 48,6% em relação ao ano anterior, superando previsões de analistas internacionais e reforçando a perceção de estabilidade operacional perante investidores institucionais em Portugal.

Foi confirmado o pagamento de dividendos com um yield atrativo de 17,49%, reforçando o apelo para investidores focados em rendimento. A consistência da política de distribuição de dividendos, com o último pagamento realizado a 20 de junho de 2025, posiciona a Petrobras como opção relevante para gestoras de ativos portuguesas à procura de fluxos de rendimento robustos em mercados emergentes.

A liderança renovada, com Magda Chambriard como CEO, é vista pelos investidores como positiva e alinhada à expansão estratégica. Desde a sua nomeação em junho, a política de investimento em crescimento, com destaque para 33 mil milhões de reais destinados a projetos estratégicos no Rio de Janeiro, tem sido bem acolhida pelos mercados europeus, incluindo players financeiros sediados em Portugal.

A consolidação técnica da ação entre suportes fortes e o potencial de valorização de 28% despertam interesse em gestores portugueses. A manutenção do preço entre os 30,92 e 37,90 reais e o consenso dos analistas favorável ("compra") sugerem oportunidade, sobretudo em contas geridas que privilegiam uma abordagem técnica e fundamental de longo prazo.

O setor energético brasileiro valoriza-se em função do aumento global da procura e das iniciativas de transição energética. A diversificação da Petrobras em biocombustíveis e energia renovável, juntamente com novas parcerias tecnológicas e industriais, reforça o seu posicionamento competitivo e promete impacto sustentável no valor da ação, beneficiando investidores em Portugal atentos a tendências ESG globais.

FAQ

P. Laurore

Especialista em finanças

Co-fundadora da HelloSafe e detentora de um mestrado em finanças, Pauline tem uma experiência reconhecida em finanças pessoais, que utiliza para ajudar os utilizadores a compreender melhor e a otimizar as suas escolhas financeiras. Na HelloSafe, Pauline desempenha um papel fundamental na conceção de conteúdos claros e educativos sobre poupanças, investimentos e finanças pessoais. Apaixonada pela educação financeira, Pauline esforça-se, em cada conteúdo que supervisiona, por fornecer informações fiáveis, transparentes e imparciais para uma gestão financeira independente e informada. Para tal, testou mais de 100 plataformas de negociação para ajudar os utilizadores da Internet a fazerem as escolhas certas.